摘 要

随着互联网时代的发展，生活节奏逐渐加快，人们更加追求高效快捷的金融服务，但传统银行业的服务体系显然是不满足需求的，互联网银行应时而生，微众银行作为第一家互联网银行，用实际的数据证明了他的未来发展前景。本文通过研究微众银行的业务和网商银行的业务对比，得到其业务短板，之后在建议部分得出业务发展建议。然后从研究国外小微金融的风险管理经验入手，得到微众银行风险管理面临的问题，之后得出风险管理上的建议。简单而言，微众银行的业务发展需要多方向发展并针对相对应的客户提出针对性的业务建议，风险管理方面则是完善现存制度，采纳良好谏言。通过研究微众银行的发展和风险管理，提出相关建议，不仅是希望微众银行在互联网银行业走得更远，也是响应国家积极应援小微企业发展，促进普惠金融发展的政策。

关键词：微众银行；网商银行；业务发展；风险管理；对策

Abstract

With the development of the Internet, people are pursuing efficient financial services. The traditional banking industry's service system is obviously not satisfied with the demand of people. Internet banks were born at the right time. WeBank as the first Internet bank has proved its future development prospects by the past several years’ data. This paper obtains its business shortcomings by studying the business comparison between WeBank and the MYbank. Then the author draws business development suggestions in the fourth section. Then the next section is about the research on the risk management experience of foreign microfinance, and the problems faced by the risk management of WeBank. In short, the business development of WeBank needs to develop in many directions and propose targeted business recommendations for the corresponding customers. The risk management aspect is to improve the existing system and adopt good advice. By studying the development and risk management of WeBank and making relevant suggestions, it is not only WeBank will go further in the Internet banking industry, but also it responds to the policy of the country actively supporting the development of small enterprises and promoting the development of inclusive finance.

Key Words：WeBank；MYbank；business development; risk management；suggestion

目 录

第1章 绪论 1

1.1 选题背景及研究意义 1

1.1.1 选题背景 1

1.1.2 研究目的与意义 2

1.2 国内外文献综述 2

1.3 研究方法及研究内容 3

第2章 微众银行业务及发展概况 4

2.1 微众银行发展现状 4

2.2 微众银行业务简介 5

2.3 微众银行和网商银行差异对比 6

2.3.1 市场定位不同 7

2.3.2 主流客户不同 7

2.4 微众银行业务发展劣势 8

第3章 微众银行业务风险概述及国内外风控经验借鉴 9

3.1 微众业务风险 9

3.1.1 技术风险 9

3.1.2 信用风险 9

3.1.3 操作风险 10

3.2 国内外互联网金融风险管理经验 10

3.2.1 技术风险防范 10

3.2.2 信用风险防范 11

3.2.3 操作风险防范 12

第4章 微众银行业务发展建议及风险管理措施 14

4.1 微众银行业务发展建议 14

4.1.1 加强产品与服务创新 14

4.1.1 线上与线下服务同步发力 14

4.1.2 加强人员管理 15

4.1.4 加强业务宣传 15

4.2 微众银行风险管理建议 15

第5章 研究结论及展望 18

参考文献 19

致 谢 21

第1章 绪论

1.1 选题背景及研究意义

1.1.1 选题背景

2014年12月，微众银行，国内首家民营银行和互联网银行正式与公众会面，互联网银行概念开始进入大众视野。2015年6月，阿里系互联网银行网商银行开业；2017年1月，百信银行亮相，首家独立法人模式的直销银行成立。从此，BAT三大巨头均构建了各自的互联网银行领域。微众银行，全称深圳前海微众银行，正式筹建日为2014年7月15日，2019年是其成立的第五个年头，目前其用户量已超1亿。下图分别展示了中国民营银行中互联网银行的发展和微众银行的发展历程。

2019

2014

2015

2016

2017

2018

图1.1 中国民营银行中互联网银行的发展

图1.2 微众银行发展历程

互联网 时代下，传统银行面临转型压力，微众银行和网商银行顺势而生，目前发展态势良好，这些互联网银行无需抵押担保物，因为没有实体营业网点和柜台去核准担保材料，他们是通过人脸辨认技术和大数据信誉评级发放贷款额度，结合互联网大数据降低了经营成本，对比传统银行更适合大众消费的社会趋势^[1]。微众银行定位于互联网银行，一方面聚焦科技创新，大幅减少账户运营资本，同时利用大股东腾讯旗下微信QQ客户的客源优势，减少获客、风控资本，而后将移动互联网作为载体对接普罗大众和小微企业，让他们也能平等、有尊严地享有更多快捷的金融业务，大幅减少管理上的成本支出。可以说，微众银行正是凭借科技、数据和渠道带来的这三大成本优势，让普惠金融在商业上变得可持续，进而推动解决传统金融不平衡不充分、部分群体金融服务获得感不强的问题，而其自身也希望在市场上勇立潮头，奋发前进^[2]。

1.1.2 研究目的与意义

本文研究的主要目的在于选择微众银行为研究对象，分析其主要业务，经营范围，通过和网商银行及国外成熟的网络银行的经营模式进行优劣分析，试图得出对于微众银行未来业务发展的经营建议。通过研究微众银行的经营模式及范围，得出其现存的风险，研究其基于风险做出的风险管理规划，本文将借鉴国外较为成熟的风险管理经验，联合国内的实践情况，做出微众银行的风险管理布局。

本文的研究意义在于居安思危，微众银行能够刚出现就再在市场上占领一定的份额，这是“科技 金融”的重要意义，而通过研究微众银行的业务发展及风险管理，能够为微众银行未来发展提供一点小建议，微众银行旨在服务大众，他的良好发展自然能够为更多的人提供生活上的便利，同时也希望政府在互联网时代下，对于新兴金融机构的发展提出更高的标准及要求，完善各项金融监管方面的政策。微众银行的产生是时代需求，其发展对于国家惠普金融号召具有举足轻重的意义。

1.2 国内外文献综述

国外关于微众银行概念较少，国外较为成熟的普惠金融概念，微众银行也是基于普惠金融而成立服务于更多的个人信贷理财业务。Germana Corrado1和Luisa Corrado（2017）讨论了普惠金融的出现及意义，普惠金融给大众提供的相关业务，其使用人群地区分布，集中讨论了其发展对于人民的生活上的帮助^[3]。M. Mostak Ahamed和 Sushanta K. Mallick（2017）则关注普惠金融和银行运营效率问题，集中说明普惠金融不仅是政府下达命令，也是有助于银行稳健发展的另一条选择^[4]。Brown, M、 Guin, B和 Kirschenmann, K（2016）研究了小微银行如何响应普惠金融，主要业务对象为低收入家庭，小微银行对其提供的业务，普惠金融的影响程度^[5]。Hoover's Company Records（2019）该杂志介绍了BOFI的主要情况，BOFI是美国的纯互联网银行，无物理网点，金融业务包含存贷款等，通过一个网上银行的平台开展各项金融业务。

国内对于微众银行等网络银行近年由于其发展态势，相关研究较多。施喜容（2018）首先对互联网银行的定义做出界定，提出我国互联网银行具备纯线上、大数据及云计算、24H在线服务的特征，并与其它相似概念做出分别。于案例剖析部分，单独叙述微众银行和网商银行的线上经营模式，并对运营形式和绩效做了对比分析，寻觅适宜我国市场环境的线上运营模式。联合美国和日本互联网银行进程的先进经验，基于法律、产品、服务、管理和风险五个方面提出三项倡议。微众银行风险课题组（2018）则从策略规划、实际探索和技术工具三个层面，简明扼要的勾画微众银行风险管理的思索与实践。小组提出了要搭建互联网银行的全面风险管理体系—eRM的建议，同时提出规范平衡，落实监管等风险布局方向^[6]。杨禹（2017）重点钻研和对比了腾讯旗下微众银行和阿里巴巴旗下网商银行的现状，联结国内传统金融组织在新常态局势下的实际需求，为在我国金融范畴推行“互联网 ”战略提出见地^[7]。罗玉辉和侯亚景（2016）则主要描述微众银行、网商银行等互联网银行背景相关，如存款源头、贷款走向、目标客户以及技术风险等挑战逐个分析，并在我国监管政策上给出意见,如严控准入监管、加强营业过程监管、多组织协调监管和建造多渠道监管体系等建议。

本文基于国内外的文献内容，聚焦于微众银行近年业务发展、近期业务规划和研究其未来走势，分析其现存风险，结合微众银行本身风险管理，提出风险管理上的建言。

1.3 研究方法及研究内容

本文经过对微众银行的运营业务及风险进行开掘与剖析，总结出其经营优劣处和风险所在，并提出相关的建议。主要采用的研究方法为：

（1）文献研究法。国内外文献及相干材料，归纳微众银行业务特点，总结发展良好普惠金融机构聚焦的业务，推测微众银行未来业务发展。

（2）案例研究法。以微众银行为例子，聚焦其特点，放眼网络银行局面，得出针对性建议。结合国外普惠银行相关金融机构，总结经验。

（3）对比分析法。以微众银行和浙江网商银行做分析比对，得出业务上的相关优劣，微众银行关注个人理财业务，浙江网商银行集中小微企业，未来两者究竟是竞争还是合作，研究微众银行未来走向。

第2章 微众银行业务及发展概况

2.1 微众银行发展现状

从2018年的年报数据来看，微众银行2018年业绩表现令人惊喜。

表2.1 微众银行业务数据

来源：微众银行2018年报

在2018年的末尾，微众银行资产规模突破2200亿元，较年初增长169%，是17家民营银行中第一家资产突破2000亿的银行，而且有多项业绩保持领先。盈利指标上，2018微众银行营业收入突破百亿，达100.3亿元，同比增长率48.63%；净利润为24.74亿元，同比增长70.85%。微众银行年末有效客户超过1亿人。资产质量方面，截至2018年底，微众银行不良贷款率降至0.51%，远低于一般商业银行1.89%的平均水平，资本充足率为12.82%，各种指标均优于行业标准。而且其主体信用评级由AA 级调至AAA级。微众银行资产规模增长稳定，资产质量优良，服务于长尾客户，积极响应普惠金融。

受普惠金融和小微企业融资宽厚政策的良性引导，微众银行在2018年新发放贷款的平均利率下降近1个百分点、其中小微企业下降超过2个百分点。在保持主营业务“微粒贷”、“微车贷”等消费信贷业务稳健、快速增长的同时，还依托金融科技手段，针对微小企业“短小频急”的贷款需求及其痛点，推出了小微信贷产品“微业贷”。微众银行业从以下三个方面践行“普惠”政策：首先是零售消费信贷产品“微粒贷”，客户主要为中低收入人群；其次是全线上、纯信用、随借随还的对公产品“微业贷”支援实体经济，66%的客户为首次获得银行贷款；最后是积极利用金融科技布局，50%的借款发生在非工作时间。

2.2 微众银行业务简介

微众银行目前业务主要包含以下几个内容：吸收民众、主要是个体及小微企业存款；主要针对个体及小微企业发放短、中和长期贷款；处理国内外结算业务；处理票据承兑、贴现业务；买卖债券、外汇、基金相关业务；提供银行卡、信用证服务等经批准的金融业务。

来源：微众银行年报等

图2.1 微众银行主要经营业务

微粒贷在2015年5月份在腾讯QQ平台上线，同一年9月在微信端口上线，是在移动端自主进行的小额度信用、循环贷款产品，其社交数据风控模型属国内首创。微众银行的自我定位为“连接者”——衔接个人消费者、小微企业和金融机构三方的金融业务。微粒贷创新点——“联合贷款”模式就此出现在大众视野。简而言之，微粒贷即金融机构和微众银行合作平台，借助这个“联贷平台”，微众银行负责20%左右的贷款资金，剩下的80%则是合作银行负责，微众银行在此业务中，利用其大数据、AI技术负责风控相关和客户调查，区块链技术搭建而成的贷款清算提供后续清算队长等后台业务支持^[8]。这种合作关系，充分使用互联网技术降低传统业务方式运营的管理成本的同时，也借助银行线下渠道弥补微粒贷缺少线下服务人员的缺口，将其客户群扩展到社交平台外，合作方降低了营业成本，微众银行扩容了客户面，金融和科技的结合，带来了微粒贷繁荣。凭借微粒贷，2016年微众银行成功扭转亏损，并在年末净盈利4.01亿元。 2017年，微众银行的营业收入和净利润都居民营银行榜首，净利润到达14.48亿元。

微众银行财富管理业务相当于直销银行，借助平台，金融机构向微众银行的客户销售保险、基金等理财产品，代销手续费双方按比例分得。第一步微众银行对合作机构和代销产品要进一步审查及筛选，评估金融机构的实力及产品效力，商榷代销额度。第二步在代销产品上线前，应监管所需，微众银行会以先准入后评级的模式进行风险管理。

平台金融则是微众银行针对各种网络服务商（如购车、运货、旅行等），进行基于特定消费场景的专一贷款服务，也是双方合作。平台金融业务根据合作商提供的客户基本信息及消费习惯，微众银行审核贷款客户资质、评分并做出放贷决定。微众银行与合作平台一起决议客户准入标准，风控模型以基于产品特点和客户特征。

“微业贷”服务于中小微企业，向他们提供线上模式的流动资金贷款，其贷后资金的风控程序类似微粒贷，且贷款模式都采用了与其他银行进行了合作的方式。截至2018年末，微业贷服务的小微企业数超过34万户。户均授信金额已达传统银行小微贷款额的10%，帮助授信小微企业近100万员工的就业。