摘 要

本文研究了海南草根小额信贷公司的经营模式，鉴于当前国内小额信贷行业发展存在诸多问题及发展前景的不确定性。因此选择了以发展不错的海南草根小额信贷公司为实例探讨它的经营模式是有一定意义的，可以从它的经营模式中学习到有用的经验和创新的地方，并给国内小额信贷行业提供一个有价值的参考，最终摸索出适合我国小额信贷公司发展的经营模式和道路。

本论文主要研究了海南草根小额信贷公司的经营模式的内容，第1章简述了研究目的和意义，以及国内外文献综述。第2章开始介绍小额信贷的相关理论和关于小额信贷经营模式的类型有哪些和各自的优缺点。到第3章实例介绍海南草根小额信贷公司的经营模式，先介绍公司的经营状况，再分析公司海南当地内外部环境对公司经营选择有什么影响，以及公司经营模式的选择、公司经营模式的特点和优势以及创新点。第4章提出海南草根小额信贷公司存在的问题分析，第5章针对海南草根小额信贷公司存在的这些问题提出解决措施，最后总结全文得出研究结论。

关键词：小额信贷；经营模式；优惠政策

Abstract

This article studies the business model of Hainan Caogan Micro-finance Company, given that there are many problems in the development of the domestic micro-finance industry and the uncertainty of the development prospects. Therefore, choosing Hainan Caogan Micro-finance Co., Ltd. as a good example to explore its business model is of some significance. It can learn useful experience and innovation from its business model and give it to the domestic micro-finance industry. Provide a valuable reference and eventually find a suitable business model and road for the development of micro-finance companies in China.

This article mainly studies the content of Hainan grassroots micro-finance company's business model. The first chapter briefly describes the purpose and significance of the research, as well as literature review at home and abroad. Chapter 2 begins with the introduction of micro-finance related theories and the types and respective advantages and disadvantages of micro-finance business models. In the third chapter, we introduced the business model of Hainan Caogan Micro-finance Company, first introduced the company's operating conditions, and then analyzed the impact of the company’s internal and external environment in Hainan on the company’s operating choices, as well as the choice of company’s business model and the company’s business model. Features, advantages and innovations. The fourth chapter puts forward the analysis of the problems existing in Hainan Caogan Micro-finance Company. Chapter 5 proposes solutions to these problems existing in Hainan Caogan Micro-finance Company, and finally summarizes the full text and draws conclusions.

Key Words: micro-fiance; business model；Preferential policy

目 录

第1章 绪论 1

1.1研究目的及意义 1

1.1.1 研究目的 1

1.1.2 研究意义 1

1.2国内外研究综述 2

1.2.1 国外研究综述 2

1.2.2 国内研究综述 3

1.3 研究方法和内容 4

1.3.1 研究内容 4

1.3.2 研究方法 4

第2章 相关概念界定与基础理论 5

2.1 小额信贷的概念及基本特点 5

2.2 小额信贷经营模式的类型 5

2.3 小额信贷不同经营模式的优缺点 7

第3章 海南草根小额信贷公司经营模式的选择 9

3.1 海南草根小额信贷公司的内部经营情况条件 9

3.2 海南草根小额信贷公司的外部环境分析 10

3.2.1 海南当前金融服务行业局势 10

3.2.2 海南融资环境分析 11

3.3 海南草根小额信贷公司经营模式的介绍 12

3.3.1 海南草根小额信贷公司经营模式的选择 12

3.3.2 海南草根小额信贷公司的经营特点 12

3.3.3 海南草根小额信贷公司经营模式的优势 14

3.3.4 海南草根小额信贷公司经营模式与商业银行经营模式的区别 15

第4章 海南草根小额信贷公司经营存在的问题 17

4.1 融资渠道单一导致资金不足 17

4.2 缺乏优惠政策的倾斜，经营压力大 17

4.3 运营成本高，税负偏高 17

4.4 缺乏专业的人才和管理团队 18

第5章 针对海南草根小额信贷公司经营模式发展的建议 19

5.1 多渠道融资解决公司“资金不足”的问题 19

5.2 争取落实相关优惠政策 19

5.3 建立完善的公司管理制度和信贷风险管理系统 19

5.4 加大对员工培训，学习信贷行业知识 20

5.5 与其他金融机构建立合作关系 20

第6章 研究结论与研究展望 21

6.1 研究结论 21

6.2 研究展望 21

参考文献 22

致 谢 23

第1章 绪论

1.1研究目的及意义

1.1.1研究目的

近几年我国小额贷款公司发展速度十分惊人，而且数量也越来越多，它的出现给许多中小型企业带了许多好处，能简捷快速地给一些急需用钱的公司提供资金周转和支持，此外对一些贫困地区可以起到巨大的扶贫作用。由于我国的小额贷款公司发展起步晚，与一些国家相比还是存在不小差距，还面临着诸多问题。在一些方面国家对其监管和制度规定都不成熟，具体的业务操作流程都不娴熟。此外加上最近不少关于小额贷款的危机不断涌现，融资难度大渠道少和没有国家相关政策的支持，不良贷款频发，许多公司亏损累累，国家也开始重视这方面整治。因此，本文也是针对这些问题，从行业发展前景和自身定位的角度，结合国内外的经验研究海南草根小额信贷公司的经营模式，从中分析和概括出一些经验和创新点，不断探索出适合我国小额信贷公司发展的经营模式和道路，帮助其它小额贷款公司及时规避风险，为我国小额贷款行业提供参考和借鉴，还能丰富和完善我国的金融体系，最终带动整个小额信贷行业不断向前发展。

1.1.2研究意义

当前，我国绝大部分小额信贷公司的发展尚处于入门阶段的，在业务开展上缺乏足够的经验，许多公司的经营模式也不成熟，国家在这方面上的关注力度有待增加，行业发展上面临诸多问题。如投融资管理、风险控制、融资难等，如果解决不好这些问题许多公司会面临破产，注定我国小额信贷发展之路是艰难的。因此，小额信贷公司如何在当今生存和发展，它的存在对社会的意义有多大，采用什么样的经营模式才合适的，以及政府和公司如何给小额信贷提供什么样的帮助，是值得我们研究，具有理论和实践两个方面的意义。

从理论上看，能够探索适合我国当前特殊情况下的经营模式，并能够给其他公司提供参考和借鉴，并推出适合时代发展的经营模式。此外也能引导政府推出一些优惠政策关照小额信贷的发展，同时也能不断完善我国小额信贷监管体系。

从现实意义上看，能够指导一些小额信贷公司如何在当前市场竞争激烈的情况下如何发展和生存，并解决当前许多小额信贷公司存在的诸多问题和及时规避风险，并促进小贷公司越好越快发展并最终能为我国经济服务。比如，促进扶贫事业的发展和解决个体户“融资难”的问题等，还能完善金融服务。因为小额信贷的出现，能够及时为一些小企业个体客户提供快速的融资渠道。这是一个低门槛作用的体现，以区别于商业银行信贷的繁琐和高要求。这就导致了很多急需钱的客户因为一些小问题不能及时借到钱，总之能提供其他银行不能给予的创新服务。比如有个身份证就能光速借钱 或相关等价物品的无抵押贷款等。它的出现能够解决当前“融资难”的问题。不少急需要资金的民间中小企业可以找到出路。此外还能适当鼓励当前年轻人敢用创业创新，符合国家的可持续发展，解决年轻人没有资金启动项目的问题。

此外，小额信贷的出现是对我国金融制度的丰富和加深，在过去往往都是一些商业银行垄断这行业，而且相关银行门槛高、制度要求严，并不能及时照顾到所有群体。但随着它的出现，小额贷款公司能够提供多样化和创新性的服务并及时拟补这方面的缺陷。

因此，如何让小额信贷公司在农村金融中和扶贫事业里发挥巨大作用，这需要一个公司拥有优秀的经营模式，充分发挥本企业的优势，明确自身的发展战略，建立自身特色定位一体化市场服务，打造差异化市场定位，早日在当今竞争残酷的市场中脱颖而出，并缩小与西方国家这一方面发展的差距，促进我国小额信贷公司的可持续发展， 并提升行业总体质量水平，不断满足市场上的信贷供求匹配，带动整个行业向前跨越式发展。

1.2国内外研究综述

1.2.1国外研究综述

在国际上，小额信贷最早是由孟加拉国的经济学家穆罕默德尤斯率先提出的，在上世纪70年代左右的第三世界国家中开始取得发展，旨在解决贫困问题，为这些国家开展扶贫提供了新的道路，随后迅速在东南亚、拉美国家甚至也到欧美国家中发展起来。随后在国际上也形成三种比较成熟模式，第一个是孟加拉乡村银行模式，被全世界认为是小额信贷最成功的国家，提倡贷款不用提供抵押和担保和50周还贷制度，大大减轻了贷款人的压力，扶贫效果非常明显。第二个是印度尼西人的人民银行小额信贷部模式，被认为国际社会的典范，全部进行了商业化运作和服务于农村金融，规定贫困人群和信用良好的人可以提供两到三年的贷款。此外，印尼人民银行可以根据存款数额来调整存款利率，如果存款数额越大，存款利率就越大，吸引了不少人。第三个是玻利维亚的阳光银行模式，它是一个私人小额信贷的商业银行模式，它是一个非政府机构，通过增加信贷业务范围，满足市场的供需，最终向商业化模式转变。随后这三个模式不断被复制全球多个国家，扶贫效果非常明显，帮助了不少人贫困人群。小额信贷在欧美国家中也取得了发展，美国的富国银行 法国沛丰集团等。在受到普惠金融的影响下，这些银行也逐渐向中下层人群提供服务，为了解决近几年的失业问题和贫困问题。

Jonathan Morduch(2013)在Magazine of Micro-fiance中认为小额信贷是银行业务拓展的一个阶段。内容中指出早在20世纪70 年代，Mohammed在1970年当时不少银行提供信用贷款，他没有摸清小额信贷的未来发展方向，然而他借出去的大部分都没有收回来。最终以失败告终。但Yunus依然相信他的客户们将会偿还他的贷款，到2002年，他已经拥有7500万的支持者。Yunus作为孟加拉乡村银行模式的支持者，他认为小额信贷不仅仅是银行业的发展，也是社会经济发展需要的一个象征。

Antony·Santey（2015）在Financial markets书中提到：“小贷公司的主要业务是向个人和企业放贷，它的服务包括商业贷款和抵押融资。小贷公司的贷款模式与商业银行相似，但是它的一些规则和经营模式与其他商业银行不同，小贷公司不能吸收存款，相反，它们的资金来源于长短期债务，有钱并不断放贷的过程。”[2]58

Martin·steven 和Francois·brook（2015）在Financial and social impacts in rural village书中说：“尽管绝大多数小额信贷公司发展迅速，但是它们仍然面临着不少问题。压力来自三个方面：1.扶贫人口数量太大。2.资金周转会期太久，如果企业的资金链断掉，企业会亏损。3.公司自有资金数量有限，没有外界资金援助。”[2]58

美国小额信贷模式主要运用kiva这一网站，在网上上传借钱原因并打动贷款人的内心世界，然后kiva在收到钱后并一些中介公司与借款人签订合同，期间平台不向贷款人收取利息，大大减轻了借款人的负担

1.2.2 国内研究综述

我国接触这一概念比较晚，在上个世纪90年代才开始。由于起步晚 经验不足 它的发展历程经历了一个曲折变化，与一些国家存在差距。我国在94年推广时，最初旨在扶贫，但过后开始向商业化发展。经历了6个发展阶段。

第一阶段：在1981-1993年这段时间里是小额信贷的试验阶段，它的形式只是作为一个国际援助机构扶贫项目，活动区非常局限和覆盖面也窄，实际影响力不大

第二阶段：在1994-1996年是小额信贷的试点阶段，在孟加拉乡村银行资金支持下，这段时间开始向农户放贷。

第三阶段：在1996-2000年是政策小额信贷的项目阶段，以政府和金融机构为主，以财政资金和扶贫资金贷款为来源在农村地区开始推广实行，取得不错的成效，并允许商业银行把消费信贷业务作为新的增长点，给中小企业和个体工商户以及农户开始提供小贷业务。

第四阶段：2001-2005年是农村金融机构小额信贷阶段，参加的扶贫农户书不断上升，贷款余额不断增多。此外银监会出台政策鼓励各方力量成立村镇银行，推动小额信贷业务，在地府政府的推动下进行农村小额信用贷款。

第五阶段：在2006-2008年是小额信贷向商业模式的转型，不需要政府资金的投入，自力更生。政府连续出台了7个中央一号文件要求推进小额信贷业务在各地的试点，开始促进其发展。

第六阶段：2008-至今，小额信贷的互联网金融模式不断推广，用户多，覆盖面广，用户在网络就可以利用平台就行贷款。比如p2p，蚂蚁花呗等。

周丞（2014）在《小额信贷的风险防范》中，将小额信贷的风险归纳为以下四个方面：（1）小额信贷在管理缺少严格的责任制；（2）小额信贷在使用过程中缺乏有效的约束和监管；（3）小额信贷在资金还款率上可靠的机制；（4）小额信贷缺乏足够补偿机制。[4]53

朱倩（2015）在《摸索中国的“孟加拉乡村银行”之路》中谈到，当 前，贫富差距悬殊、城乡发展不平衡是我国社会面临的要问题。虽然商业银行以利润最大化为经营目标，信贷资金向高利润行业流动，银行“攀富”本无可厚非，但是我国13亿人口中有9亿农民，他们旺盛的贷款需求，决定了我国更需要专门服务于穷人、穷人贷款的“尤努斯”式银行家和“格莱珉”式银行

截止到2014年，我国的小贷公司增长迅速，有8000多家相关公司，贷款余额达到8000多亿，从业人员达到7万多人，大部分公司都处于盈利状态，加上中央政府的支持，给其提供了一片良好的发展环境。此外随着互联网技术的普及，未来的经营模式模式将会互联网 农村小额信贷的组合式发展模式，贷款不用拘泥于实体店，只需要在网上就能快捷迅速的取得资金，过去依靠规模化发展理念跟不上时代的发展，未来发展会呈现多样化。

从中外的文献综述来看，小额信贷公司的发展在未来会是香饽饽的存在，因此只有不断推出先进、优秀的经营模式才能在未来站得住脚，并最终促进我国经济的可持续发展和促进扶贫事业的发展。虽然我国与一些国家相比这方面起步较晚，但我国已经开始迎头追赶，相信在不久的将来，小额信贷这一概念在我国的发展不容小觑。

1.3 研究方法和内容

1.3.1 研究内容

本文介绍了我国小额信贷行业目前的发展现状和以及存在的问题，还简述了小额信贷的基本概念和有关经营模式的类型以及各自的优缺点，然后具体分析了海南草根小额信贷公司的经营模式，阐述了它的经营模式的选择、优势、特点以及存在的问题和解决方法等。海南草根小额信贷公司的经营模式在海南当地取得了比较大的成功，分析该模式的成功之处，希望从对它的研究中学习到一些有用的经验，能给我国小额信贷行业的发展起到有价值的参考。

1.3.2 研究方法

（1）文献研究方法：本人在写作时，搜集了大量的文献资料，参考了大量国内外关于小额信贷经营模式有关的书籍，了解了目前小额信贷的研究现状，注重理论与实践的结合。

（2）案例分析法：本文将借鉴海南草根小额信贷公司的发展模式，通过对其研究并和国内现状对比，得出结论。

（3）观察法和实证调查法：通过实地在海南草根小额信贷公司的实习阶段，并对该公司的业务和特点进行了解，并得出结论

（4）pest分析法：从宏观的政治、经济、技术、社会环境4个角度对该公司进行分析，总结当前优势和劣势，对公司进行深度的分析并得出结论

（5）定性和定量研究法：对海南草根小额信贷公司的内外部环境因素进行定性分析，同时结合海南草根的财务报表和往年数据分析，全面评估企业可能存在的风险，并及时提出意见和对策。

第2章 相关概念界定与基础理论

2.1 小额信贷的概念及基本特点

小额信贷是小额信用贷款的简称，从主流观念来看，就是指商业金融机构向广大中下层的普通收入家庭人群提供金融服务和小额信用借贷，主要对象是贫困和收入较低的人群。借款人主要凭借个人优质的信用凭证作为担保获得小额的贷款。此外，小额信贷还可以为一些急需用钱的中小型企业提供服务。小额信贷在制度上和服务对象都有所创新，和过去的传统银行相比还是有所区分。实现小额信贷这一服务，可以是过去的银行和，也可以近些年的农村信用合作社，或者是金融机构，还包括小额贷款公司。

小额信贷一般具有四个主要特点，第一个是借贷速度快，手续简便。第二个是放贷服务对象广，涉及面大，主要服务对象与以往不同具有独特性，主要任务要为大量低收入群体和中小企业提供服务。第三个是借贷过程主要根据个人的信用情况作为参考来决定是否提供服务。第四个是小额信贷放贷金额必须是小额资金，是为了避免风险变大的可能。此外，单笔放贷金额要低于当地地区的人均GDP，微小企业放贷金额要控制在50-200万元之间，要保证小额信贷公司自身资金的安全和降低风险的发生率。