随着网络电脑与互联网的快速发展和普及，信贷也以这种全新的形式开始了新的发展。相对于传统的银行信贷而言，这种新型的p2p网络贷款具有着很多的优势，网络信贷更加的快捷方便，只需要在线上进行操作，借助现在的电子金融手段便可以很方便的获得款项，同时，它又比银行信贷的门槛更低，更容易通过这一途径获得融资贷款。尽管网贷的贷款金额会比传统银行信贷要少，但是对于小微企业的日常运营所需的现金流和融资来说，已经是十分足够了。借助p2p网贷可以很好的解决现在小微企业所面临的融资难问题，但是作为一个新兴事物，目前并没有完善的法律法规来规范p2p网贷，在进行贷款的时候有很多的安全漏洞和风险，为了更好的发现和研究p2p网贷目前的问题需要进行更多的分析探究，这样能更有利于p2p网贷的规范发展，让它在小微企业融资中发挥更大的作用。为达到这些目的，开展p2p网贷对小微企业融资作用的研究十分具有现实意义。

目前，小微企业的融资困境没有得到很好的解决，根据数据统计，近三年的小微企业银行信贷的可得性在一半以下，小微企业的融资缺口已经影响到了我国小微企业的健康持续发展。但在另一方面，小微企业同时也是我国经济的重要组成部分，在承担就业、吸纳社会闲散资金、推动第三产业发展等方面有着很大的贡献，小微企业吸纳了70%的就业人口，也贡献了50%的国家税收收入。而融资难的问题在小微企业中体现的尤为突出，原因在于小微企业相比大型企业，它们的经济信息更不完全，很难根据财报、经营信息来判断企业运营状况，这让很多资本对小微企业的贷款保持谨慎态度。同时在传统的融资模式下，在资本市场占据主导的地位上，小微企业短期快速小资本需求不符合资本市场的要求。所以尽管政府对小微企业融资有很多倾斜政策，仍无法很好解决融资难问题。

P2P网贷则作为一个新兴的事物出现在了借贷市场，具有低门槛，快捷方便的优势，以六个月以内的短期借贷为主体，这很好的契合了小微企业的融资需求，流动性强，资金周转快速。这样一个新兴的平台给小微企业融资难的解决带来了新的手段。仅仅在2014至2015年一年，小微企业于网贷平台的累计成交量就超过了4000亿。可以说，P2P网贷是对于传统银行借贷的一个很好的补充，很好的扩宽了小微企业的融资渠道，降低了融资门槛。

1.国外研究现状。

关于p2p网贷性质和管理的研究。

美国证交会将p2p网贷看作是一种证券来进行监管。Erick Schonfeld（2010）指出 SEC 将 P2P 作为证券来监管的理由有：（1）在 P2P 网络借贷平台注册的出借人是以他们的资金能得到预期收益为目的的；（2）在平台上向不特定公众出售 P2P 贷款；（3）绝大多数出借人会认为网络借贷平台上陈列的贷款是一种投资；（4）P2P 网络借贷平台没有设置可降低投资者风险的管理制度，这要求投资者自行承担投资风险。

关于p2p网贷在融资中发展的原因研究

从 P2P 网络借贷兴起后，一些小企业开始进入网络借贷市场实现融资。Agarwal and Hauswald(2008)认为小企业进入网络借贷市场的最根本原因是相对于其他融资渠道，网络借贷在信用等级的提供上更为宽松。

关于小微企业融资问题的现状研究。