1.1 研究目的与意义

1.1.1研究目的

近年来，我国金融机构资产管理业务快速发展，规模不断攀升。资产管理业务在满足居民财富管理需求、优化社会融资结构、支持实体经济等方面发挥了积极作用。但由于同类资管业务的监管规则和标准不一致，也存在着部分业务发展不规范、监管套利、产品多层嵌套、刚性兑付、规避金融监管和宏观调控等问题。根据金融市场上所出现的此类问题，2017年11月发布的有关资产管理的新规对如何进一步规范资产管理业务市场确定了基本基调，其基本基调是从严监管，设定统一标准规则，消除监管套利。这与2017年年初以来对于党中央国务院对金融的总体要求是一致的。本文的目的在于结合2017年11月发布的资产管理新规分析我国商业银行理财业务在商业银行资产管理业务中的重要地位和作用，针对商业银行理财业务深入探究央行等多个部门在未来市场中制定资管产品统一监管标准、同类资管业务一致性规定以及公平的市场准入和监管等措施对其进一步规范化的深刻影响；研究商业银行应该如何顺应国家致力于规范市场的大体趋势，并在风险管理、内部控制、问责机制、业务人员考核评价、业务操作等方面提出参考性意见。

1.1.2 研究意义

现实意义：在目前资产管理业务新规的背景下，商业银行资产管理业务规模仍占据着绝对主导地位，新规即《指导意见》的实施，必然对其资产管理业务产生深刻影响。通过本次研究，其现实意义可以体现在以下几个方面：从宏观上看可以深入了解中央将防范重大金融风险作为2018年经济金融工作的首要任务的背景以及金融风险的集聚与商业银行资产管理业务的违规快速发展之间的关系；从微观上看，通过研究《指导意见》的突出特点和基调，分析其对我国商业银行理财产品的性质和规模上的巨大影响；最后，结合前文的各类分析探讨，进一步就商业银行理财业务如何应对新规提出相应的意见。

1.2 国内外研究现状分析

（1）关于我国商业银行理财业务发展过程，郭佳栋、孙英隽（2012）认为近些年个人理财业务发展迅速，但与此同时相关的监管制度却跟不上这种变化，不能快速更新，导致法律法规相对滞后。汪泉（2017）认为我国商业银行个人理财业务起步较晚，但是改革开放以来居民财富的空前提高使得理财市场获得了空前的发展，他将理财市场的发展分成四个阶段：萌芽期（20世纪90年代至21世纪初期）、成长期（21世纪初到2005年）、探索期（2006年至2009年）和腾飞期（2009年至今）。