一、选题背景与意义

我国的P2P网络借贷行业起步较晚,并且由于我国的个人社会信用体系不够完善,而网络借贷又具有透明度不高的特点,所以早期引入的P2P网络借贷的运营模式并没有在国内获得很好的发展。此后很多平台对国内的网络融资模式进行了一系列的创新,提出了将本金保障和债权转让等制度融入平台运作的经营理念,国内的网贷平台如雨后春笋般涌现出来。2012年,我国的P2P网络借贷平台由最初的几十家迅速的增长到了现在的400多家,越来越多的人开始投入到这种新型金融服务模式中。但随之而来的,因为交易规模的持续扩大,影响范围的日趋广泛,更重要的是监管主体和相关法律法规的缺失,P2P网络借贷公司出现了大量的跑路现象,投资者遭受严重损失。^[2]面对巨大的市场需求,P2P企业怎样做才能获得长远的发展,政府又该如何确保这种新型金融模式健康平稳的发展,具体的监管细则如何制定,这些都是急需解决的问题。^[1]

P2P网贷平台的出现，首先提供了新的融资渠道。我国银行对个人或小微企业的信用贷款条件普遍要求较高、手续复杂且信贷额度有限，个人或小微企业贷款比较困难。而 P2P 平台通常为小额无抵押借贷，融资方便快捷，借款方一般是中低收入阶层或小微企业。因此，P2P 平台可为急需资金的个人或小微企业提供新的融资渠道，作为我国银行信贷体系的有效补充与延伸。其次，扩大小额贷款的规模。P2P 平台通常不参与借款，只提供信息匹配、平台支持等信息中介服务，整个借贷过程与传统的民间借贷不一样，透明度高，融资成本低，形式灵活多变，有利于促进小额贷款交易规模的扩大。更为重要的是提高社会闲散资金的利用率和收益率。P2P 平台拓宽了个人投资的渠道，有助于健全与完善整个社会的个人信用体系，从而提高社会闲散资金的利用率和收益率，有效促进经济的发展。

2012年,我国的P2P网络借贷平台由最初的几十家迅速的增长到了现在的400多家,越来越多的人开始投入到这种新型金融服务模式中。但随之而来的,因为交易规模的持续扩大,影响范围的日趋广泛,更重要的是监管主体和相关法律法规的缺失,P2P网络借贷公司出现了大量的跑路现象,投资者遭受严重损失。^[2]面对巨大的市场需求,P2P企业怎样做才能获得长远的发展,政府又该如何确保这种新型金融模式健康平稳的发展,具体的监管细则如何制定,这些都是急需解决的问题。

二、选题研究现状

最早出现于英美等国的P2P，即Peer to Peer网贷平台，是以强大的国内信用评级体系为保障，来解决个人信用卡透支后的资金周转问题。2007年中国开始出现P2P平台，由于手续简便、用户体验良好等普惠金融的特点，P2P的出现被视为我国中小微企业发展的曙光，但受制约于我国信用体系尚不够完善，早期的大部分P2P平台技术层面支撑不足，风险控制水平较低，发展较慢。2010年以后，随着P2P市场日渐成熟甚至部分平台 对投资者承诺提供担保，我国的网贷市场迎来了极速扩张的时期。2014年，我国P2P平台数量已经达到1575家，全年成交额2528亿元。资本大鳄进驻，VC持续跟进，P2P的规模飞速发展。^[4]

中国网络借贷平台，因为其无法纳人中国人民银行的征信系统，造成个人征信系统缺失，对于个人信用体系的建立完全依靠网络借贷平台自身的信用认证机制。中国特殊的制度环境决定了我们不能简单套用国外的结论必须结合中国网络借贷平台的实际情况加以讨论。

1、P2P网贷平台呈现爆发式增长

自2007年第一家网贷平台#8212;拍拍贷成立以来，我国网贷平台得以迅速发展2011年网络借贷行业总成交量达到60亿元，2012年整个网贷行业的成交量高达200亿元。2013年整个网贷平台的成交量将高达600亿元。

根据128家网贷平台上线时间的分布，可估计出现存网贷上线时间分布，每年新增平台数同比增长保持在150%以上。自2011年以来，P2P网贷平台实现了爆发式的增长。