摘 要

随着我国金融市场逐步同国际接轨，金融市场竞争进一步加剧，为力求跟上国际金融市场的发展步伐。我国金融业不断深入金融体制的改革，以求提升企业的绩效水平，增强企业盈利能力。我国商业银行公司如何在其治理机制不断完善的基础上，建立和完善有效的激励约束机制是能否实现银行改革目标的关键环节，而科学地考评银行绩效则是建立高效的激励约束机制的前提条件。本文对如何科学地考评商业银行的绩效做了相关研究，并阐明RAROC（风险调整资本收益率）是考核商业银行绩效的合适指标，在我国建立和应用以RAROC为核心的指标体系有助于我国商业银行约束激励机制的建立。

本文在向读者阐述RAROC、绩效评价等基本理论的基础上，运用RAROC模型对我国16家上市银行5年的财务数据进行实证分析，并根据研究结果分析各家商业银行差异产生的的原因，找出短板，提出改进措施。并在此基础上，对商业银行应用RAROC模型进行绩效考核作出进一步展望。

本文的创新之处主要体现在:运用将风险考虑在内的RAROC指标考核商业银行绩效，衡量的是调整了风险后的资本收益率，既考虑了预期损失对企业的影响，又考虑了非预期损失的影响，代表着风险管理的先进理念。使管理者可以及时而准确地采取有效的奖惩措施激励员工在追求盈利时将风险考虑在内，追求企业长期可持续发展，而不是短期的高收益。

关键词：风险调整资本收益 绩效评价 商业银行 风险

Abstract

As China's financial market gradually with international standards, financial market competition further intensified, in order to keep pace with the development of the international financial market. Deepening reform of China's financial industry and financial system, in order to improve the performance level of the enterprise, how to enhance the profitability of the business. The company of China's commercial banks based on the governance mechanism of continuous improvement on the establishment and improvement of effective incentive and restraint mechanism is the key link to realize the objectives of the reform of the bank, and scientifically evaluating bank performance is a prerequisite for the establishment of efficient incentive mechanism. This paper did the research on how to appraise the performance of commercial banks scientifically, and to clarify the RAROC It is a suitable index to evaluate the performance of commercial banks, and the establishment and application of the index system with RAROC as the core will help the establishment of the incentive mechanism of commercial banks in China

In this paper RAROC to the reader, the basic theory of performance evaluation and so on, 5 years of financial data using the RAROC model of the 16 listed banks in China by empirical analysis, and according to the research results of commercial banks have different reasons, find out the short board, improvement measures are put forward. And on this basis, make further prospects for the application of RAROC model for commercial bank performance appraisal.

The innovation of this paper is mainly reflected in: the use of the account of the risk of RAROC commercial bank performance index, is a measure of the risk adjusted return on capital, not only consider the expected loss to the enterprise, but also considers the effect of non expected losses, represents the advanced concept of risk management so as to make the management. Can timely and accurately take effective incentive measures to motivate employees in the pursuit of profit when considering the risk, the pursuit of long-term sustainable development of enterprises, and high income is not short-term.

Key words:RAROC Performance-evaluation Commercial-bank Risk

目 录

第1章 绪论 1

1.1研究背景和意义 1

1.1.1研究背景 1

1.1.2研究目的和意义 1

1.2 国内外研究现状 2

1.2.1国外研究现状 2

1.2.2国内研究现状 3

1.2.3研究现状评述 5

1.3 研究内容与研究方法 5

1.3.1研究内容 6

1.3.2研究方法 6

第2章 商业银行绩效评价相关理论及现状分析 8

2.1 绩效评价相关理论分析 8

2.1.1绩效特征分析 8

2.1.2绩效评价特征分析 8

2.1.3银行业上市公司绩效评价特征分析 9

2.2 当前的银行业上市公司绩效评价存在的问题分析 9

2.3 基于RAROC的银行绩效评价的可行性分析 10

第3章 基于RAROC的银行绩效评价的指标体系 11

3.1 RAROC模型的基本内容 11

3.2 基于RAROC模型的指标体系 11

3.2.1收入 11

3.2.2 资金成本 12

3.2.3运营成本 12

3.2.4预期损失 12

3.2.5 经济资本 13

3.2.6 税项 14

3.3 RAROC模型绩效评价的基本内容 14

第4章 实证分析 15

4.1RAROC的银行绩效评价方法 15

4.1.1研究假设 15

4.1.2数据来源 15

4.2基于RAROC的银行绩效评价实证分析 15

4.3 政策建议 20

第5章 研究结论与展望 22

5.1 研究结论 22

5.2研究展望 22

致 谢 24

参考文献 25

第1章 绪论

1.1研究背景和意义

1.1.1研究背景

当前，我国经济飞速发展，金融市场发展也越发迅猛，我国金融行业逐步国际化。为追求巨额经济利益，国外银行纷纷进入中国，并允许经营人民币业务。国外银行雄厚的资金实力、先进的管理技术、以及其对国内市场资源的急剧抢占等等都大大地冲击了我国金融业的发展。为力求在竞争激烈的金融市场中保持甚至提高市场占有率并获得相对竞争优势，我国商业银行陆续展开绩效考核活动，检验企业经营目标的完成情况，评价企业管理能力。目前，我国商业银行绩效评价方式多种多样，水平也参差不齐，急需构建一个科学高效的绩效评价方法，合理评价企业的绩效水平，并根据绩效结果创新改进企业的管理方式，建立高效的激励约束机制，调动员工的积极性，充分利用企业的资源，达到企业效益最大化。

而如何构建一个合适高效的绩效评价方法，借其了解公司的真实绩效水平。在与行业内其他银行比较时，发现自身的短板，做出改进，同时，对企业自身的优势进一步巩固，从而提高银行自身竞争力，使银行价值最大化。本文正是在这种背景下展开的。